Forward opció csere

Ajánlom Devizapiac: a különféle devizák azonnali és határidős piaca.

Magyarországon ilyent tart fenn mindkét tőzsde, emellett működik a tőzsdén kívüli OTC bankközi piac is. Utóbbin határidős forward és azonnali spot ügyleteket egyaránt kötnek.

Logót vált az Erste

A tőzsdei határidős ügyleteknél tényleges devizaforgalom nem történik, minden esetben forintban számolják el a kötési ár és a lejáratkori ár különbözetét. A bankközi piacon - elsősorban a spot piacon - ezzel szemben tényleges devizaátutalások is mozognak.

Tranzakció típusok az FX piacon Mikor a Forex piacról beszélünk akkor számos termék, illetve tranzakció típust vehetünk számba, amelyek közül a legfontosabbak a következők: spot promtforward tőzsdén kívüli határidős ügyletekswap csere ügyletekhatáridős ügyletek illetve opciók.

Származtatott derivatív ügylet: olyan termékekre kötött üzlet, amelynek áralakulása valamilyen más mögöttes termék áralakulásától függ, Tipikusan ebbe a körbe tartoznak a határidős piaci termékek és az opciók. Hedge: a határidős piacon kötött forward opció csere fedezeti ügylet, amelynek célja egy másik ügyletből vagy a tőzsdén kívül folytatott gazdasági tevékenységből eredő kockázat mérséklése vagy teljes kiküszöbölése.

Navigációs menü

Állhat egyetlen üzletkötésből, de lehet több kötés kombinációja is. Futures: határidős ügylet a tőzsdén. Szabványosított mennyiségekre és szabványosított időpontokra köthető, az üzletbe harmadik félként belépő elszámolóház teljesítési garanciái mellett.

Forward: határidős ügylet a bankközi devizapiacon. Nem szabványosított mennyiségekre és lejárati időpontokra kötik, nem áll mögötte az elszámolóház teljesítési garanciája, és nem naponta, hanem csak lejáratkor számolják el a felek pozícióját. Opció: vételi vagy eladási jog.

Megvásárolója jogosult arra, hogy megállapodott időpontban vagy forward opció csere alatt, előre megállapodott áron a kötelezettől vásároljon vagy neki eladjon, függetlenül az időközben bekövetkezett árfolyamváltozásoktól. Ezért a jogért opciós díjat fizet.

Where is the Battery of the Citroen Xsara Picasso \u0026 How to access it?

Az opció vonatkozhat bármilyen tőzsdei termékre, értékpapírra, árura, devizára, illetve ezekre szóló határidős ügyletre. Maga az opció is adható-vehető.

A nagy tőzsdéken kereskedésük szabványosított. Kamatcsereügylet, kamatswap, swap: Két pénzáramlás-sorozat cash flow cseréje. Az ügylet során tőkekölcsönzés nem történik, csupán két azonos nagyságú elképzelt tőke eszmei tőke kamatozását cserélik el egymással a résztvevők.

Az ügylet lezárása így a különbözet elszámolásával történik. Devizabetét-csere, devizaswap, swap: összekapcsolt azonnali devizavétel és határidős eladás vagy fordítva.

Tartalomjegyzék

Tartalmilag azonos egy devizafedezet mellett nyújtott felvett hitellel, mivel a határidős ügylet az azonnalinál valamivel magasabb árfolyamon történik.

Az árfolyamkülönbség tartalmazza a kamatot implicit kamat.

Fedezeti ügylet a tőzsdei határidős piacokon A fedezeti ügylet kockázatvállalást jelent egy másik kockázat ellensúlyozására. Röviden elmondjuk, hogyan állítson össze egy fedezeti ügyletet, de előtte megnézünk néhány példát, és bemutatunk néhány olyan eszközt, amelyeket kifejezetten fedezeti ügylet kötése céljából hoztak létre. Ezek a tőzsdei határidős futurestőzsdén kívüli határidős forward és csere swap ügyletek, valamint az opciók.

Forrás: Lenkei Gábor: szó a pénzről.